同比增长37.5%股票近期热点京北方(002987) 2025年4月11日公司披露年报，完毕营收46.36亿元，同比上升9.3%，处于金融IT行业前线；完毕归母净利润3.12亿元，同比低落10.4%；单Q4完毕营收12.00亿元，同比上升7.2%；完毕归母净利润0.86亿元，同比低落12.9%。 筹办了解 AI赋能成果已正在营收端外现，公司人工智能及大数据改进产物完毕营收0.80亿元，同比延长65.3%；灵敏客服及消费金融精准营销营业完毕收入8.20亿元，同比延长37.5%。其它，公司软件开采及供职/金融科技处置计划/数智化运营及供职分离完毕营收16.27亿元/13.00亿元/8.09亿元，同比改换+4.8%/+9.4%/-5.5%。截至24岁暮，公司共有员工31,268人，人均创收为14.83万元，同比延长7.0%，自2016年起不断延长。 公司客户构造不断众元化，24年来自中小银行客户收入为4.47亿元，同比延长17.3%；来自非银金融机构的收入为3.66亿元，同比延长23.4%；来自非金融客户收入为3.01亿元，同比延长23.8%。整年新增中小银行/非银金融/非金融客户数目分离为14/29/13家。 前瞻构造AI范畴，Agent产物加快落地。公司已颁布智能反敲诈风控、智能资管投顾、智能运维、智能测试、企业常识助手等使用产物，已正在银行、非银金融等范畴使用落地。其它，公司还供给OCR智能识别平台、RPA呆板人流程自愿化平台、及AI数字人体例。 盈余预测 按照公司年报，咱们估计2025-2027年公司完毕营收52.15/58.28/64.54亿元，同比延长12.48%/11.77%/10.74%；估计归母净利润为3.58/4.33/5.11亿元，同比延长14.74%/21.00%/18.20%，对应29.67/24.53/20.75倍PE，支持“买入”评级。 危害提示 银行IT参加不足预期；AI产物推动不足预期；行业逐鹿加剧危害；高管及大股东减持危害。